Pienyhtiörahastot tuottoisimpia Yhdysvalloissa

Julkaistu:

Sijoitusrahastoa valitessaan sijoittajat yleensä tarkastelevat rahastojen historiallisia tuottoja. Rahastoyhtiöt myös käyttävät mainonnassaan historiallisia tuottoja aina, kun takana on hyvä tuottojakso.

Usein sanotaan, että kymmenen vuotta on riittävän pitkä aika rahaston tuottokyvyn arvioimiseen. Erilaisten sijoitusmuotien vaihtelun vuoksi esimerkiksi yhdysvaltalaisten kymmenen vuoden tuotoltaan parhaiden rahastojen ryhmä elää jatkuvasti.

Vuonna 2000 kymmenen vuoden tuotoltaan parhaimpien rahastojen joukko olisi ollut täynnä teknologiaosakkeisiin sijoittavia rahastoja.

Teknokuplan puhjettua alkoi bio- ja lääketeollisuusalan hurja nousu. Lääketeollisuudella pyyhki hyvin koko 1990-luvun, joten muutama vuosi sitten tälle alalle sijoittavat rahastot olivat parhaita.

Tällä hetkellä pieniin yhtiöihin sijoittavat rahastot ovat kohentaneet asemiaan pitkän aikavälin tuottovertailuissa. Suurten kasvuyhtiöiden sijaan sijoittajat ovat suosineet pien- ja arvoyhtiöitä.

Yhdysvaltalaisen rahastoluokittajan Morningstarin nettipalvelun rahastovertailu nostaa kymmenen vuoden tuotolta parhaaksi rahastoksi Bridgeway Ultra-Small Company -rahaston. Sen vuotuinen tuotto on ollut yli 23 prosenttia.

Tämä rahasto ei enää ota vastaan uutta rahaa sijoitettavaksi. Rahaston pieni pääoma, 98 miljoonaa dollaria varmistaa, että se pystyy etsimään hyvin pienistä yhtiöistä tuottoisia sijoituskohteita.

Pitkän aikavälin tuottovertailujen kärjessä olevat rahastot ovat yleensä pieniä.

Yksi Yhdysvaltain rahastojen kiintotähti on indeksirahastoihin erikoistuneen Vanguardin suuri Health Care -rahasto. Rahastolla on hyvä salkunhoitaja, mutta ennenkaikkea pieni, vain 0,28 prosentin vuotuinen hoitopalkkio. Rahaston vuotuinen tuotto viimeksi kuluneiden kymmenen vuoden aikana on ollut 19 prosenttia.

Kehittyvien markkinoiden nousutrendi on nostanut osakerahastojen täyttämään tuottokärkeen yhden korkorahaston. GMO Emerging Country Debt III -rahasto sijoittaa kehittyvien markkinoiden valtioiden joukkolainoihin.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!
    1. 1

      Leski maksoi vuosia asuntolainaa, talo oli puolison nimissä – talouskoulutus on pelastanut jo 17 taloa pakkomyynniltä

    2. 2

      Veikko Salli, 81, loi roskiksista menestysbisneksen – ”Olen urallani moneen kertaan suistunut ja ylös noussut”

    3. 3

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    4. 4

      3 perhettä kiisteli homepommista, keskimmäinen joutui maksajaksi – ”Tuomioiden takana on paljon inhimillistä kärsimystä”

    5. 5

      Viljami, 15, puhdistaa vanhoja golfpalloja ja myy ne voitolla – ”Olen suunnitellut jo vähän laajentamistakin”

    6. 6

      Työttömyystuki yli 8 600 e/kk – ”Heitä on muutama Suomessa”

    7. 7

      Kommentti: Pitäisikö ”työn välttelijöiltä” viedä tuet? Ei mitään hyötyä

    8. 8

      Työpaikan ”pakkohaku” kostautui Kirsille, 41 – unelmatöihin ei ollut enää asiaa

    9. 9

      Kommentti: 10 sytykettä seuraavaan finanssikriisiin

    10. 10

      Timo Tirroniemi, 62, haki alkupääoman pankin takaoven kautta ja on nyt miljonääri

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Viljami, 15, puhdistaa vanhoja golfpalloja ja myy ne voitolla – ”Olen suunnitellut jo vähän laajentamistakin”

    2. 2

      Työttömyystuki yli 8 600 e/kk – ”Heitä on muutama Suomessa”

    3. 3

      Timo Tirroniemi, 62, haki alkupääoman pankin takaoven kautta ja on nyt miljonääri

    4. 4

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    5. 5

      3 perhettä kiisteli homepommista, keskimmäinen joutui maksajaksi – ”Tuomioiden takana on paljon inhimillistä kärsimystä”

    6. 6

      Leski maksoi vuosia asuntolainaa, talo oli puolison nimissä – talouskoulutus on pelastanut jo 17 taloa pakkomyynniltä

    7. 7

      Kommentti: Pitäisikö ”työn välttelijöiltä” viedä tuet? Ei mitään hyötyä

    8. 8

      Veikko Salli, 81, loi roskiksista menestysbisneksen – ”Olen urallani moneen kertaan suistunut ja ylös noussut”

    9. 9

      Kommentti: 10 sytykettä seuraavaan finanssikriisiin

    10. 10

      42 000 euron sakot saanut Ilpo Kokkila: ”Suomalainen sakotussysteemi on räikein esimerkki aikansa eläneestä maailmasta”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Mies maksoi 75,50 euron laskua käteisellä pankissa ja yllättyi – pankin mukaan tasarahalla ei kannata maksaa

    2. 2

      Olli Turusella, 33, on yli 30 sijoitusasuntoa ja velkaa yli miljoona euroa

    3. 3

      Työpaikan ”pakkohaku” kostautui Kirsille, 41 – unelmatöihin ei ollut enää asiaa

    4. 4

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    5. 5

      Työttömyystuki yli 8 600 e/kk – ”Heitä on muutama Suomessa”

    6. 6

      42 000 euron sakot saanut Ilpo Kokkila: ”Suomalainen sakotussysteemi on räikein esimerkki aikansa eläneestä maailmasta”

    7. 7

      Uutuuskirja: Kirsti Paakkasen omaisuus Suomen lapsille – ”Suomi on palvellut minua hienosti”

    8. 8

      Asunto odottaa ostajaa jopa kaksi vuotta – katso, miten pitkään asuntoa myydään eri paikkakunnilla

    9. 9

      Joukko lääkäreitä ei uskalla paljastaa sivutyötään – poikii jopa vihapostia

    10. 10

      Viljami, 15, puhdistaa vanhoja golfpalloja ja myy ne voitolla – ”Olen suunnitellut jo vähän laajentamistakin”

    11. Näytä lisää