Pankkien rahoituskatteetkovassa paineessa

Julkaistu:

Suomalaispankeista Osuuspankkiryhmä kertoo ensimmäisenä ensimmäisen puolen vuoden tuloksesta torstaina. Kulukuri ja alhaiset luottotappiot pitävät edelleen pankkien tulokset hyvällä tasolla, mutta siitä huolimatta peruspankkitoiminta kehittyy nihkeästi. Pankit kertonevat edelleen Suomen-liiketoiminnoissaan joko alenevista tai paikoilleen jymähtäneistä rahoituskatteista.

Pankkien perusbisnes on edelleen rahan otto- ja antolainaustoiminta, minkä tulos näkyy pankkien tuloksessa pääosin rahoituskatteessa. Rahoituskate on noin 60 prosenttia pankkien tuotoista. Lisäksi luotonannossa, maksuliikenteessä ja henkivakuutuslainsäädännön tuntemuksessa finanssitalot voivat hyödyntää kotimarkkinaosaamistaan. Muissa toiminnoissa ne joutuvat kilpailemaan kansainvälisten jättien kanssa. Esimerkiksi rahastojen salkunhoitoa on jo ulkoistettu merkittävästi ulkomaille.

Katteiden tasoon vaikuttavat sekä määrä että hinta. Luottojen määrä kasvaa varmasti riittävästi, mutta tuloksen kasvu on jäänyt hintaloukkuun.

Tämän vuoden toinen vuosineljännes poikkeaa sikäli monesta edellisestä, että pankit eivät voi enää selittää rahoituskatteen huonoa kehitystä alenevilla koroilla. Edelliseen vuosineljännekseen verrattuna korot ovat olleet hiukan korkeammat ja vuoden takaiseen verrattuna suunnilleen samalla tasolla. Tästä huolimatta luottojen ja talletusten keskikoron välinen erotus on alentunut tasaisesti viime vuoden kesäkuun noin 2,8 prosenttiyksiköstä viime kesäkuun 2,5 prosenttiyksikköön.

Korkoeron pudotus voi tuntua viattomalta, mutta se tarkoittaa 70 miljardin talletuskannalla pankeille vuositasolla noin 210 miljoonan euron tulonmenetystä.

Luottojen määrä on kasvanut Suomen Pankin ennakkotietojen mukaan 11,6 prosenttia, ja kasvu riittäisi periaatteessa hyvin korvaamaan heikkenevän korkomarginaalin aiheuttamat tappiot. Ongelmana on kuitenkin, että suurin osa luottokannan kasvusta on jouduttu rahoittamaan huomattavasti kalliimmalla markkinarahalla, kuten sijoitustodistuksilla.

Markkinakorkojen noustessa markkinoilta haalitun rahoituksen hinta nousee vähintään yhtä nopeasti kuin luottojenkin hinta, joten odotetun korkojen nousun rahoituskatetta parantava vaikutus voi jäädä pieneksi.

Pankkien luotonannosta jo noin 30 prosenttia on rahoitettu muilla kuin talletuksilla, ja tämä osuus kasvaa nopeasti. Kalliimman hinnan lisäksi tämä kasvattaa myös rahoituksen riskejä. Edellisen kerran luotonanto on ollut yhtä suuresti markkinarahavetoista 1990-luvun alussa. Tuolloin SKOP:n välittömän kaatumisen syy oli likviditeettiriski.

Euro- ja markkataloudessa on eronsa, mutta likviditeettiriskien hallinta on ollut yksi keskeisistä teemoista Rahoitustarkastuksen valvontakäynneillä pankeissa.

Laaja rahamarkkinatoiminta voi lisätä myös toiminnallisia riskejä.

Pankkikriisin aikana suurten luottotappioiden varjossa tehtiin myös isoja kupruja raha- ja valuuttamarkkinoilla. Osa niistä johtui poikkeuksellisista markkinaolosuhteista, mutta taustalla vaikutti myös sisäisen valvonnan pettäminen.

Rahoitustarkastuksen viime vuoden vuosikertomuksen mukaan pankeista löytyi operatiivisia riskejä useista toiminnoista eikä riskien hallinta ole vielä kansainvälisten suositusten vaatimalla tasolla.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!
    1. 1

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    2. 2

      3 perhettä kiisteli homepommista, keskimmäinen joutui maksajaksi – ”Tuomioiden takana on paljon inhimillistä kärsimystä”

    3. 3

      Työpaikan ”pakkohaku” kostautui Kirsille, 41 – unelmatöihin ei ollut enää asiaa

    4. 4

      42 000 euron sakot saanut Ilpo Kokkila: ”Suomalainen sakotussysteemi on räikein esimerkki aikansa eläneestä maailmasta”

    5. 5

      Kommentti: Pitäisikö ”työn välttelijöiltä” viedä tuet? Ei mitään hyötyä

    6. 6

      Mikko Kuitunen halusi perustaa firman, jonne ei potuta mennä töihin – ”Suomessa esiintyy liikaa vääränlaista vallanhimoa”

    7. 7

      Kuusi Persianlahden maata ottaa käyttöön 5 prosentin arvonlisäveron – syynä öljyn hinnan lasku

    8. 8

      Metson tulos heikkeni yllättäen – tilauksissa selvä kasvu

    9. 9

      K-kauppias kiistää olevansa välinpitämätön

    10. 10

      Uutuuskirja: Kirsti Paakkasen omaisuus Suomen lapsille – ”Suomi on palvellut minua hienosti”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    2. 2

      Kommentti: Pitäisikö ”työn välttelijöiltä” viedä tuet? Ei mitään hyötyä

    3. 3

      Mikko Kuitunen halusi perustaa firman, jonne ei potuta mennä töihin – ”Suomessa esiintyy liikaa vääränlaista vallanhimoa”

    4. 4

      Työpaikan ”pakkohaku” kostautui Kirsille, 41 – unelmatöihin ei ollut enää asiaa

    5. 5

      3 perhettä kiisteli homepommista, keskimmäinen joutui maksajaksi – ”Tuomioiden takana on paljon inhimillistä kärsimystä”

    6. 6

      42 000 euron sakot saanut Ilpo Kokkila: ”Suomalainen sakotussysteemi on räikein esimerkki aikansa eläneestä maailmasta”

    7. 7

      Kuusi Persianlahden maata ottaa käyttöön 5 prosentin arvonlisäveron – syynä öljyn hinnan lasku

    8. 8

      Kokkilan kesätyö vastaavana mestarina päättyi onnettomuuteen – ”Meillä ei ollut niin vaikeasta työstä minkäänlaista kokemusta”

    9. 9

      Metson tulos heikkeni yllättäen – tilauksissa selvä kasvu

    10. 10

      Uutuuskirja: Kirsti Paakkasen omaisuus Suomen lapsille – ”Suomi on palvellut minua hienosti”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Ex-johtaja tienasi 180 000 euroa vuodessa: kutsuttiin palkattomaan työkokeiluun – "Ehdotetaan jotain kärrypojan hommia"

    2. 2

      Mies maksoi 75,50 euron laskua käteisellä pankissa ja yllättyi – pankin mukaan tasarahalla ei kannata maksaa

    3. 3

      Olli Turusella, 33, on yli 30 sijoitusasuntoa ja velkaa yli miljoona euroa

    4. 4

      Ala käy kuumana ja tekijöille tarvetta: keskiansiot yli 4100 e/kk – pääsy­vaatimuksena yksi koe

    5. 5

      Työpaikan ”pakkohaku” kostautui Kirsille, 41 – unelmatöihin ei ollut enää asiaa

    6. 6

      Vuorolisiä jopa 1 460 €/kk – näissä ammateissa tienataan eniten lisillä

    7. 7

      Uutuuskirja: Kirsti Paakkasen omaisuus Suomen lapsille – ”Suomi on palvellut minua hienosti”

    8. 8

      Asunto odottaa ostajaa jopa kaksi vuotta – katso, miten pitkään asuntoa myydään eri paikkakunnilla

    9. 9

      Joukko lääkäreitä ei uskalla paljastaa sivutyötään – poikii jopa vihapostia

    10. 10

      42 000 euron sakot saanut Ilpo Kokkila: ”Suomalainen sakotussysteemi on räikein esimerkki aikansa eläneestä maailmasta”

    11. Näytä lisää