OMAN PÄÄOMAN EHTOISET LAINAT OLISIVAT SUOJANNEET TURHILTA KONKURSSEILTA

Julkaistu:

Jaakko Kianderin ja Pentti Vartian teos Suuri lama provosoi allekirjoittaneen palaamaan ekonomisteille avoimeksi jääneeseen kysymykseen: ´Olisiko konkurssien määrä jollakin järkevällä tavalla voitu pitää pienempänä?´

Vakavaraisuusasteen korottaminen olisi pankeillekin hyvä ´konkurssipuskuri´.

Liikepankkien vakavaraisuusvaade on kahdeksan prosenttia, ja säästö- sekä osuuspankeissa se oli aluksi viisi prosenttia. Muussa yritystoiminnassa vakavaraisuusaste on yleensä 30-70 prosenttia toimialasta riippuen.

Jos pankin vakavaraisuusaste laskee esimerkiksi yhden prosenttiyksikön alle vakavaraisuusvaatimuksen, olemassa olevia luottoja pitäisi vähentää liikepankeissa 12,5 prosenttia ja säästöpankeissa 20 prosenttia.

Pankkien luottotappioilta ja järjestämättömien luottojen aiheuttamilta vakavaraisuusasteen alenemisilta sekä yritysten tai yksityisten konkursseilta olisi voitu välttyä esimerkiksi oman pääoman ehtoisen lainajärjestelmän (OPEL) avulla, jonka esittelin jo vuonna 1992.

OPEL-järjestelmässä Valtion vakuusrahasto (VVR) olisi maksanut korkoa yritysten oman pääoman ehtoisille lainoille. Nämä lainat olisivat koostuneet jo olemassa olevista vanhoista lainoista. Rahoittajat ja elinkelpoiset, mutta konkurssiuhan alaiset velalliset olisivat sopineet lainoista keskenään.

Selvitystilalaskelmissa kyseiset lainat luetaan yrityksen omaan pääomaan kuuluviksi. Periaatteessa rahoittajien kannattaa muuttaa oman pääoman ehtoisiksi lainoiksi enintään määrä, jonka ne joka tapauksessa menettäisivät konkurssitilanteessa. Käytännössä elinkelpoiset yritykset tarvitsisivat vain murto-osan tuosta maksimimäärästä lyhyehköksi, 2-5 vuoden ylimenokaudeksi.

OPEL-lainoiksi muunnettavien lainojen järjestys olisi luonnollisesti lainavakuuksien heikommuusjärjestys.

Valtion vakuusrahastolta saatu korko parantaa pankin vakavaraisuutta. Järjestämättömät luotot, joille maksetaan korkoa, luettaisiin järjestetyiksi luotoiksi, jolloin OPEL-l

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!
    1. 1

      Testaa, miten hyvin tunnet valuutat: 10 kysymyksen visa paljastaa näppituntumasi

    2. 2

      Korjausliikkeen riski voimistuu bitcoinissa – kuka pelastaa kryptovaluutan?

    3. 3

      Tätä halvemmalla kotimaista joulukuusta ei kannata myydä – Helsingissä taas on pakko lyödä kuuselle jopa yli satasen hintalappu

    4. 4

      Näin Kesko, Lidl ja S-ryhmä varautuvat alkoholi­kaupan mullistukseen marketeissa: ”Ehdottomasti on Pirkan nelosta tulossa”

    5. 5

      Sikariyhtiö hurahti virtuaalivaluuttoihin: Aikoo hylätä nykyisen liiketoimintansa – osake ampaisi 2233 prosentin nousuun

    6. 6

      Rakennusalan konkari Pekka valmistaloista: Huonolla tuurilla jää vain kivijalka ja 300 000 € lainaa

    7. 7

      Espoolainen joulupukki kertoo hintansa – hämmästelee Porvoon pukin taksaa: ”Kuulostaa jo ihan mielettömältä”

    8. 8

      Panimoalalle iskee vielä tölkkipula: ”Tästä tulee aluksi kaaos” – Laitilassa 3 syytä juhlaan

    9. 9

      Miten hyvin tunnet suomalaiset logot? Tee 12 kysymyksen testi

    10. 10

      Perheenisä Pasi pelkää talvea: Avaimet käteen -talo sai energialuokan G – ”Ei varaa muuttaa terveempään taloon”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Rakennusalan konkari Pekka valmistaloista: Huonolla tuurilla jää vain kivijalka ja 300 000 € lainaa

    2. 2

      Näin Kesko, Lidl ja S-ryhmä varautuvat alkoholi­kaupan mullistukseen marketeissa: ”Ehdottomasti on Pirkan nelosta tulossa”

    3. 3

      Espoolainen joulupukki kertoo hintansa – hämmästelee Porvoon pukin taksaa: ”Kuulostaa jo ihan mielettömältä”

    4. 4

      Tätä halvemmalla kotimaista joulukuusta ei kannata myydä – Helsingissä taas on pakko lyödä kuuselle jopa yli satasen hintalappu

    5. 5

      Perhe osti valmistalon, jossa he eivät voi asua: ”Kotimme arvo on pankin mukaan 0 euroa”

    6. 6

      Testaa, miten hyvin tunnet valuutat: 10 kysymyksen visa paljastaa näppituntumasi

    7. 7

      Panimoalalle iskee vielä tölkkipula: ”Tästä tulee aluksi kaaos” – Laitilassa 3 syytä juhlaan

    8. 8

      Korjausliikkeen riski voimistuu bitcoinissa – kuka pelastaa kryptovaluutan?

    9. 9

      Sikariyhtiö hurahti virtuaalivaluuttoihin: Aikoo hylätä nykyisen liiketoimintansa – osake ampaisi 2233 prosentin nousuun

    10. 10

      Perheenisä Pasi pelkää talvea: Avaimet käteen -talo sai energialuokan G – ”Ei varaa muuttaa terveempään taloon”

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Perhe osti valmistalon, jossa he eivät voi asua: ”Kotimme arvo on pankin mukaan 0 euroa”

    2. 2

      Perheenisä Pasi pelkää talvea: Avaimet käteen -talo sai energialuokan G – ”Ei varaa muuttaa terveempään taloon”

    3. 3

      Espoolainen joulupukki kertoo hintansa – hämmästelee Porvoon pukin taksaa: ”Kuulostaa jo ihan mielettömältä”

    4. 4

      ”Autojobbari Antti tienaa yli 70 000 euroa vuodessa ja viettää luksuselämää” – verottajalle vyöryy vinkkejä autokaupasta

    5. 5

      Halkoja, aurausta, mökin laajennusta – näin tavallinen kansa välttelee veroja

    6. 6

      Työttömyystukiin tulee uusi leikkuri – näin toimii kiistelty ”aktiivimalli”

    7. 7

      Kiinteistönvälittäjä kahmi itselleen 164 000 euron välityspalkkiot

    8. 8

      Kellokortin leimaus, päiväksi omille asioille ja ylityötunnit päälle – näin työpaikoilla rötöstellään

    9. 9

      Muovisissa vesijohdoissa piilee riski – suositellaan juoksuttamaan vettä

    10. 10

      Iisalmen seudulla löytyi keino saada vienti vetämään ja tilauskirjat täyteen – Ylä-Savoon syntyi oikea suomalainen talousihme

    11. Näytä lisää