Kolumni: Nytkö se korkokisa loppui?

Julkaistu:

Onko tämä nyt käänne? Onko asuntolainojen puoli-ilmainen kilpamyynti nyt loppumassa?
Pitäisikö nyt juosta kiireesti pankkiin vaatimaan alennusta lainan korkomarginaalille ennen kuin on liian myöhäistä?

Se olisi mukava tietää.

Ensi merkkejä suunnanmuutoksesta on ehkä ilmassa. Taloussanomat kertoi keskiviikkona, että asuntolainojen korkomarginaalien kapeneminen on vihdoin pysähtynyt. Erään pankin mukaan luvassa voi olla jopa marginaalien nousua. Muiden luottoehtojen kiristämisestä ei toki vielä ole puhetta.

Olisivatko Yhdysvaltain asuntolainakriisin mainingit vihdoin herättäneet myös täkäläiset pankit huolestumaan. Rahoitustarkastus ja Suomen Pankki eivät ole siihen pystyneet, vaikka ne ovat jo muutaman vuoden kilvan lähettäneet pankeille löysästä luotonannosta varoittavia paimenkirjeitä.

Asuntolainojen korkojen päälle lätkäistävät marginaalit ovat vuosien asiakaskilvan myötä kutistuneet niin kapeiksi, ettei niissä ole ollut riittävää luottotappiovaraa enää aikoihin. Pankit ovat viitanneet asialle kintaalla.

Maailmalla pankeissa kytee nyt aikapommi. Pankkien keskinäinen luottamus on täysin mennyttä, kun kukaan ei tiedä, mikä pankki joutuu kantamaan tappioita amerikkalaisten asuntovelkaisten ongelmista. Vaikka Amerikan-tauti ei olekaan levinnyt Suomeen, niin ehkä huoli siitä, miten se iskee maailmantalouteen, on saanut pankit varovaisemmiksi.

Myös asuntomarkkinoilta on kantautunut merkkejä käänteestä. Myyntiajat ovat pidentyneet ja kuluttajien lainanottohalut vähentyneet.

Eihän tämä toki ole ensi kerta, kun lainakilvan on luultu laantuneen. Aiemmin luulot ovat osoittautuneet vääriksi. Aina on joku pankki vuorollaan käyttänyt hyväkseen tilaisuutta irtiottoon, ja taas korkokisa on kiihtynyt entistä kovemmille kierroksille.

Reilussa kolmessa vuodessa marginaalit ovat puolittuneet. Nyt uusien lainojen marginaali on keskimäärin 0,45 prosenttia, mutta paljon halvemmallakin lainaa irtoaa.

Taas lyödään pientä kuluttajaa, kun lainojen hinnat nousevat, vai mitä? Ei välttämättä. Todellisuudessa ne marginaalin viimeisten desimaalien tinkimiset eivät hirveästi helpota kuukausimenoja vaan ovat päinvastoin voineet maksaa maltaita. Turha luulla, että pankki mitään ilmaiseksi antaa. Marginaalin alentaminen on monesti edellyttänyt kallista kytkykauppaa, eläkevakuutuksen tai rahasto-osuuden ostamista. Eikä niiden palkkioihin ole kilpailu vielä lainkaan iskenyt.

Pankeille säästötuotteista on tullut merkittävä tulonlähde korvaamaan asuntolainojen alennusmyyntiä. Jos marginaalisodan loppuminen lopettaa kytkykaupan ja lisää säästötuotteiden kilpailua, voi kuluttaja olla vain tyytyväinen.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!
    1. 1

      Kommentti: Lukion ensimmäisen viikon kulut 860 euroa – onko koulutus enää kaikille mahdollista?

    2. 2

      Viranomainen tarkasti Onnibusin: yhdessä kuussa ajettiin 25 000 kilometriä ilman kuljettajakorttia

    3. 3

      Asuntokaupan piti vetää, mutta katsopa rivitaloja – kolme syytä selittää heikompaa myyntiä

    4. 4

      Mullistus Suomen käteisautomaateilla: pankeille luvassa merkittävästi lisää kuluja – ilmaiset nostot vaarassa

    5. 5

      Näitä töitä te-toimisto välittää ”tiskin alta” – katso 20 ammatin lista

    6. 6

      Oletko superduunissa vai ongelmatyössä? Kysely paljastaa parhaat ammatit – katso lista

    7. 7

      Vannetukku teki rikosilmoituksen Nokian Renkaista

    8. 8

      Kommentti: Päättäjät hehkuttavat Ahvenanmaan työllisyysihmettä – oikeasti sen kustantaa muu Suomi

    9. 9

      Pikavippifirma vaati tiedot tilitapahtumista lainan saamiseksi – ”Iso kysymys on se, mihin tietoja aiotaan käyttää”

    10. 10

      Suomi luopui omasta järjestelmästä: eroaminen eurosta vaikeutui huomattavasti – kaikki maksut kulkevat EKP:n kautta

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Näitä töitä te-toimisto välittää ”tiskin alta” – katso 20 ammatin lista

    2. 2

      Viranomainen tarkasti Onnibusin: yhdessä kuussa ajettiin 25 000 kilometriä ilman kuljettajakorttia

    3. 3

      Oletko superduunissa vai ongelmatyössä? Kysely paljastaa parhaat ammatit – katso lista

    4. 4

      Mullistus Suomen käteisautomaateilla: pankeille luvassa merkittävästi lisää kuluja – ilmaiset nostot vaarassa

    5. 5

      Asuntokaupan piti vetää, mutta katsopa rivitaloja – kolme syytä selittää heikompaa myyntiä

    6. 6

      Kommentti: Päättäjät hehkuttavat Ahvenanmaan työllisyysihmettä – oikeasti sen kustantaa muu Suomi

    7. 7

      Vannetukku teki rikosilmoituksen Nokian Renkaista

    8. 8

      Kommentti: Lukion ensimmäisen viikon kulut 860 euroa – onko koulutus enää kaikille mahdollista?

    9. 9

      Suomi luopui omasta järjestelmästä: eroaminen eurosta vaikeutui huomattavasti – kaikki maksut kulkevat EKP:n kautta

    10. 10

      Metalliliiton pitkäaikainen puheenjohtaja Per-Erik Lundh on kuollut

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Kommentti: Eläkkeelle jäävä mies tienaa enemmän kuin lähihoitaja – 3 kuvaa kertoo, miksi Suomi on pulassa

    2. 2

      Näitä töitä te-toimisto välittää ”tiskin alta” – katso 20 ammatin lista

    3. 3

      Keskituloinen Julia säästi vuodessa 10 000 euroa – näin se onnistui

    4. 4

      Yksi kuva Verkkokauppa.comin kasvusta kertoo Stockmannin ahdingosta – ”En tiedä miten täysjärkisenä olisi pidetty...”

    5. 5

      4 000 asukkaan Sysmä ottaa käyttöön oman rahan

    6. 6

      Uusi ilmiö yleistyy Suomessa – sairaalakuitteja tehtaillaan ”basaareissa”

    7. 7

      Se oli siinä: Neuvostoliiton viimeinen velka on maksettu

    8. 8

      Pula osaajista pahenee – eläkkeeltä houkutellaan takaisin töihin, ”7 tonnia ei ole poikkeus”

    9. 9

      Wahlroos: Kaupan kassojen työt vaarassa 5 vuodessa – eikä mullistus jää siihen

    10. 10

      Seppälää haetaan konkurssiin

    11. Näytä lisää