Pankit rahastavat prime-korkoon jymähtäneitä

Julkaistu:

Tyypillinen prime-sidonnainenasuntolaina onollut euribor-lainaa selvästikalliimpi jo yli vuoden

Kotitalouksien lainoista reilu neljännes on edelleen sidottu prime-korkoon, vaikka tyypillinen prime-laina on ollut jo yli vuoden selvästi kalliimpaa kuin euribor-sidonnaiset lainat.

Uudet prime-lainat ovat ymmärrettävästi menneet huonosti kaupaksi. Esimerkiksi Nordean myymistä uusista lainoista primeen sidotaan nyt vain noin joka kymmenes, kertoo pankin talletus- ja rahoitustuotteista vastaava johtaja Maija Manner.

Useimmat kotimaiset pankit ovat kuitenkin voineet rahastaa kalliilla prime-korollaan sellaisia vanhoja lainanottajia, jotka eivät ole huomanneet tai halunneet siirtää lainaansa muihin viitekorkoihin.

Valtaosa pankeista jätti viime kesänä prime-korkonsa 2,50 prosenttiin, vaikka markkinakorot jatkoivat tuolloin tippumistaan huomattavasti alemmas. Näin tekivät muun muassa Säästöpankit, Nordea, OKO ja Sampo.

Primelle vaihtoehtoinen viitekorko, 12 kuukauden euribor, pysytteli syksyn ajan alle 2,50 prosentin ja laski keväällä trendin omaisesti jälleen kahden prosentin tuntumaan. Tämäkään ei saanut pankkeja laskemaan prime-korkoaan, vaan lainan hintaa pidettiin sitkeästi ylhäällä.

”Emme teeprimellä tulosta”

OP-ryhmän pääekonomisti Timo Lindholm puolustautuu rahastussyytöstä vastaan huomauttamalla, että osuuspankeilla on prime-lainojen vastapainoksi myös paljon prime-sidonnaisia talletuksia.

– Primeen sidottua tavaraa on aika lailla sama määrä taseen molemmin puolin. Ei sillä tulosta pystytä tekemään, hän vakuuttaa.

Korkojen ollessa ylhäällä tämä pitää paikkansa, mutta nyt matalan korkotason vallitessa myös osuuspankeilla korkea prime pönkittää lainasaamisia tehokkaammin kuin kohottaa talletuskuluja.

Osuuspankkien internet-sivuilta voi lukea, että esimerkiksi tavallisen käyttötilin korko on tasainen 0,25 prosenttia silloin, kun OP-prime liikkuu alle 3,25 prosentissa. Näin on ollut puolentoista vuoden ajan.

Talletusten prime-sidonnaisuus on siis osin näennäistä; lainakorot sen sijaan myötäilevät prime-koron liikkeitä ilman korkotasoon liittyviä ehtoja tai viipeitä.

Näin ollen prime-koron pitäminen korkealla on hyödyttänyt yli vuoden ajan niin osuuspankkeja kuin muitakin korkean primen pankkeja, joilla on Suomen Pankin tilastojen mukaan selvästi enemmän prime-sidonnaisia luottoja kuin -talletuksia.

Korkoennuste matala,mutta prime korkea

Pankit asettavat itsenäisesti prime-korkonsa pyrkien heijastamaan sillä keskimääräisiä markkinakorkoja, markkinoiden pidemmän aikavälin suuntaa, vallitsevia inflaatio-odotuksia sekä talouden kasvunäkymiä.

Monimutkaisesti ja epätarkasti määriteltyjä lainan viitekorkoja tarjotaan vakaampana vaihtoehtona markkinakoroille.

– Kun markkinat nähdään vakaina, pankit ajattelevat, että primeä saisi muuttaa vain kerran puolessa vuodessa, Aktian pääekonomisti Timo Tyrväinen luonnehtii.

Kuluneen vuoden aikana markkinoita voi tuskin kuvailla vakaiksi, mutta kallista prime-lainaa ylläpitäneet pankit eivät silti käyttäneet optiotaan muuttaa viitekorkoaan.

Lieneekö syynä se, että esimerkiksi Nordea, OKO ja Sampo ovat ennustaneet koko ajan hanakasti Euroopan keskuspankin koronnostoa?

– Ne ovat pikemminkin puhuneet siitä, että korot tulevat olemaan pitkään matalina, ja ne ovat nähneet EKP:n koronnoston paljon kauempana kuin esimerkiksi Aktia, Tyrväinen näpäyttää.

OP-ryhmän Lindholm myöntää tämän, mutta perustelee tehtyä ratkaisua sillä, että pankin prime rakentuu yhtä lailla pitkille kuin lyhyille koroille. Tyrväinen muistuttaa, että asiakas lopulta päättää, onko prime järkevä viitekorko vai ei.

Kommentit

    Näytä lisää

    Näitä luetaan!
    1. 1

      Kommentti: Eläkkeelle jäävä mies tienaa enemmän kuin lähihoitaja – 3 kuvaa kertoo, miksi Suomi on pulassa

    2. 2

      Näkökulma: Tässä on valtion suurin rahoittaja – pitäisikö kehua vai haastaa oikeuteen?

    3. 3

      Fazer pyöräytti hyönteisleivän – näinkö suomalaiset saadaan syömään hyönteisiä?

    4. 4

      Kaupan alan romahdus on ennennäkemätön – ”Kuluttaja on aika hyvässä asemassa”

    5. 5

      Wahlroos: Kaupan kassojen työt vaarassa 5 vuodessa – eikä mullistus jää siihen

    6. 6

      Sohvatyynyissä ja taulujen takana – tällaisia rahoja koteihin kätketään

    7. 7

      Konsulttiyhtiö: Suomalaiset kaupat nukahtivat – ulkomaiset verkkokaupat kahmaisivat asiakkaat

    8. 8

      Luvut paljastavat isot erot – katso, miten suuren osan eläkkeestäsi maksat itse

    9. 9

      ”Kysymys ei ole nuorten laiskuudesta” – Osallistumistulo voisi Kelan mukaan ehkäistä syrjäytymistä

    10. 10

      Kommentti: Sukupolvien tuloerot paljastavat myrkyllisen yhtälön – Suomi on matkalla kohti konkurssia

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Kommentti: Eläkkeelle jäävä mies tienaa enemmän kuin lähihoitaja – 3 kuvaa kertoo, miksi Suomi on pulassa

    2. 2

      Wahlroos: Kaupan kassojen työt vaarassa 5 vuodessa – eikä mullistus jää siihen

    3. 3

      Näkökulma: Tässä on valtion suurin rahoittaja – pitäisikö kehua vai haastaa oikeuteen?

    4. 4

      Kaupan alan romahdus on ennennäkemätön – ”Kuluttaja on aika hyvässä asemassa”

    5. 5

      Sohvatyynyissä ja taulujen takana – tällaisia rahoja koteihin kätketään

    6. 6

      Fazer pyöräytti hyönteisleivän – näinkö suomalaiset saadaan syömään hyönteisiä?

    7. 7

      Konsulttiyhtiö: Suomalaiset kaupat nukahtivat – ulkomaiset verkkokaupat kahmaisivat asiakkaat

    8. 8

      ”Kysymys ei ole nuorten laiskuudesta” – Osallistumistulo voisi Kelan mukaan ehkäistä syrjäytymistä

    9. 9

      4 000 asukkaan Sysmä ottaa käyttöön oman rahan

    10. 10

      Kuin bensaa ostaisi: Forssassa aloittaa myyjätön kauppa

    11. Näytä lisää
    1. 1

      Yli 4 000 euron tulot, hulppea asunto ja kallis auto – tällainen voi olla ”rikas köyhä”

    2. 2

      Duunari, pääsetkö näille tuntiansioille? Katso, miten 99 ammatissa tienataan

    3. 3

      Keskituloinen Julia säästi vuodessa 10 000 euroa – näin se onnistui

    4. 4

      Yksi kuva Verkkokauppa.comin kasvusta kertoo Stockmannin ahdingosta – ”En tiedä miten täysjärkisenä olisi pidetty...”

    5. 5

      Tulot yli 4000 €/kk, mutta rahat eivät riitä – yksi päätös voi romuttaa talouden täysin

    6. 6

      4 000 asukkaan Sysmä ottaa käyttöön oman rahan

    7. 7

      Kommentti: Eläkkeelle jäävä mies tienaa enemmän kuin lähihoitaja – 3 kuvaa kertoo, miksi Suomi on pulassa

    8. 8

      60 000 hyvätuloiselle veronkevennys? Näin suuren osan kaikista veroista he maksavat

    9. 9

      S-ryhmä lopettaa yhteistyön Otto-automaattien kanssa

    10. 10

      Wahlroos: Kaupan kassojen työt vaarassa 5 vuodessa – eikä mullistus jää siihen

    11. Näytä lisää